희토류 관련주 정리 – 국내/중국/미국

지난 시간 희토류의 기본적인 정보를 다뤄보았는데, 이어서 오늘은 이 희토류와 관련된 테마 주식인 희토류 관련주를 국내, 미국, 중국 국가별로 정리해 보겠습니다.

희토류란?

희토류 관련주에 대해 알아보기 전 희토류의 기본적인 정의와 용도, 그리고 시장 동향을 잠시 복습하도록 하겠습니다. 희토류가 무엇인지 알아야 해당 사업이 어떻게 구성이 되어있고 향후 어떻게 발전될 것인지 예상할 수 있기 때문에 체크하고 가보겠습니다.

• 정의 : 화학 주기율표의 원소기호 21번, 39번, 57번~71번의 17개의 원소
• 용도 : 현재 탄소 중립을 달성하기 위한 산업에 주로 사용되고 있으며, 특히 전기차, 풍력 발전 등에 필수 부품인 모터에 들어가는 영구자석에 필수적으로 사용되고 있음 (네오디뮴 Nd, 디스프로슘 Dy, 터븀 Tb)
• 시장 동향 : 희토류는 전 세계 곳곳에 매장되어 있으나 현재 중국에서 공급망의 약 80%를 차지하고 있어 이를 전략적인 정치 수단으로 사용 중

* 희토류 관련 자세한 내용은 다음 링크를 참고하시기를 바랍니다.

국내 희토류 관련주

현재 전기차에서 배터리 다음으로 원가가 높은 부품인 모터의 주요 원소재이니만큼 많은 기업이 희토류 관련 사업에 뛰어들었지만, 오늘은 3개의 주요 기업을 엄선하여 소개해 드리겠습니다.

유니온머티리얼 (047400, 코스피)

유니온머티리얼은 대구에 위치하여 유니온그룹의 계열사로 2000년도에 설립되었습니다. 현재 페라이트 자석을 포함한 각종 첨단 세라믹 부품류를 공급하고 있으며 세계적인 품질과 기술력으로 글로벌 기업에 납품 중에 있습니다. 우수한 품질과 기술력을 기반으로 세계적인 자동차 부품 업체에 공급 중이며 최근 독일의 Bosch의 Best Supplier Award도 수상한 이력이 있습니다.

자동차에 들어가는 전장 부품을 포함한 가전기기에 들어가는 페라이트 자석을 공급하는 기업으로 희토류 테마와 가장 근접한 사업을 하고 있기 때문에 모기업인 유니온과 함께 희토류 관련주 중 대장주로 불리고 있습니다.

• 시가총액 : 1,848억 원
• 전년도 매출액 (’22) : 1,261억 원
• 전년도 영업이익 (’22) : 8.5억 원
• 상장주식수 : 42,000,000
• PER / PBR : N/A / 2.25

노바텍 (285490, 코스닥)

노바텍은 용인시 기흥구에 위치한 기업으로 영구자석을 이용한 응용 자석 분야에서 차폐 (일반) 자석, 심재, MPS 등의 제품을 만드는 기업입니다. 제품들은 모바일용 스마트 커버, 웨어러블 디바이스, 태블릿 PC 등에 사용되며 전장부품인 MPS는 조향 장치의 센서를 보조하는 용도로 사용되고 있습니다.

현재 희토류의 주요 원재료인 네오디뮴을 생산하여 삼성전자에 납품 중이며 차세대 기술인 모바일용 기기 시장 확대가 예상되고 현재 중국과의 합작 법인 설립을 통해 직접 희토류 관리를 함으로써 희토류 관련주로 떠오르고 있습니다. 최근 희토류 테마주들의 움직임에 따라 함께 상승하는 추세이며 기업과 주식 관련 자세한 내용은 아래와 같습니다.

• 시가총액 : 3,628억 원
• 전년도 매출액 (’22) : 205억 원
• 전년도 영업이익 (’22) : 47억 원
• 상장주식수 : 10,575,831
• PER / PBR : 22.55 / 2.56

세토피아 (222810, 코스닥)

세토피아는 위 기업들과 달리 최근 희토류 사업에 진출한 신규 기업입니다. 기존부터 철강, 정보보안솔루션 개발, 카나비스 사업을 하는 기업으로 유통에 강점을 두고 있었기 때문에 이를 기반으로 희토류 사업에 뛰어든 것으로 보입니다.

최근 중국 다음으로 희토류가 많이 매장되어 있는 베트남 희토류 업체와 함께 국내 합작법인 ‘지씨엠‘을 설립하고 출자를 진행하였고 기존에 주요 사업이었던 철강에 이어 차세대 먹거리인 희토류 시장에 뛰어들어 희토류 테마주로 추가되었습니다.

• 시가총액 : 2,344억 원
• 전년도 매출액 (’22) : 1,165억 원
• 전년도 영업이익 (’22) : -118억 원
• 상장주식수 : 65,930,406
• PER / PBR : N/A / 5.84

중국 희토류 관련주

China Northern Rare Earth Gp H-T Co Ltd (600111, SHA)

작년 중국 알루미늄그룹, 중국 오광그룹, 간저우 희토그룹과 강옌 과학기술그룹, 유옌 과학기술그룹이 함께 설립한 중국의 국영 기업인 중국 희토그룹 (China Northern Rare Earth Gp H-T Co Ltd)으로 국무원 국유자산감독관리위원회가 직접 관리/감독하는 기업이다. 기존 희토류를 생산하는 기업들을 통폐합하여 만든 기업으로 희토류 시장에서 중국의 지배력을 강화하기 위해 전략적으로 설립되었으며 현재 희토류 리스크와 연계된 주요 회사이다. 정치적으로 본다면 중국의 독점적인 부분이 나타나지만 기업 가치로만 보았을 때는 희토류 시장의 큰 힘을 가지고 있기 때문에 세계 어느 희토류 기업보다도 사업성은 뛰어납니다.

• 시가총액 : 876.65억 위안 (한화 15.7조 원)
• 전년도 매출액 (’22) : 92.62억 위안 (한화 1.7조 원)
• 전년도 영업이익 (’22) : 12.31억 위안 (한화 2,206억 원)

미국 희토류 관련주

아메리칸리소스 (AREC, 나스닥)

아메리칸리소스는 미국의 광물 채굴 전문 회사로 미국 내 석탄을 전문적으로 생산하는 기업이며 매출 대부분이 석탄 생산으로 이루어져 있습니다. 전제 비즈니스 포트폴리오를 보면 크게 제철용탄, 급속 재활용, 그리고 희토류로 사업 분야가 나뉘어 있는데 이중 희토류는 막 시작한 사업으로 테마주에 추가되었습니다.

• 시가총액 : $146백만 (한화 1,865억 원)
• 전년도 매출액 (’22) : $39백만 (한화 498억 원)
• 전년도 영업이익 (’22) : -$3백만 (한화 38억 원)

WRAP-UP

오늘은 친환경 사업에 빼놓을 수 없는 희토류 관련 국내외 기업에 대해 알아보았습니다. 희토류의 경우 현재 중국에 가장 많이 매장되어 있기 때문에 글로벌 시장에서 아무래도 중국 기업의 힘이 막강하지만, 국내 기업을 포함하여 많은 기업이 희토류 시장 게임 체인저가 되기 위해 뛰어들고 있습니다. 희토류에서 중국의 힘을 저지하려면 아무래도 다음으로 매장량이 큰 베트남에 투자하여 사업을 확장하는 게 좋은 방법일 것 같지만 채굴 기술이 중요한 사업 분야라 많은 연구개발이 필요할 것 같습니다.